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Ce n’est pas une simple levée de fonds. C’est un véritable changement de dimension. Jeudi, la République démocratique du Congo a réussi sa première émission d’Eurobond. Le pays a levé 1,25 milliard de dollars. Et surtout, il l’a fait aux côtés de partenaires de premier plan.

Aux commandes, on retrouve Rawbank, première banque commerciale du pays. Elle a travaillé avec Citigroup et Standard Chartered Bank. Ensemble, ils ont structuré une opération ambitieuse et très attendue.

L’émission s’est faite en deux tranches. D’abord, une maturité de 5 ans à 8,75 %. Ensuite, une tranche à 10 ans à 9,50 %. Par ailleurs, l’opération a utilisé le format 144A/Reg S, standard des marchés internationaux. Elle sera cotée à la Bourse de Londres.

Mais le fait marquant reste la demande. En effet, les investisseurs ont proposé plus de 5 milliards de dollars. Soit plus de quatre fois le montant levé. Ce succès confirme l’intérêt croissant pour la RDC.

Rawbank s’impose sur la scène internationale

Cette opération marque un tournant pour le secteur bancaire congolais. Rawbank n’a pas joué un rôle secondaire. Au contraire, elle a agi comme coordinateur global conjoint.

De plus, la banque a aussi été teneur de livre conjoint. Elle a donc participé directement à la fixation des prix. Elle a également contribué à la distribution des titres auprès des investisseurs.

Autrement dit, Rawbank ne s’est pas contentée d’un rôle local. Elle a pris part aux décisions clés. Ce positionnement reste rare pour une banque africaine.

Mustafa Rawji, directeur général, insiste sur l’enjeu. Selon lui, l’opération envoie un signal fort. Les fondamentaux s’améliorent. La visibilité économique progresse. Et surtout, les investisseurs répondent présents.

Pourquoi les investisseurs ont suivi

Les marchés ne s’engagent jamais au hasard. Plusieurs facteurs expliquent cet engouement.

D’abord, l’inflation reste maîtrisée. Elle tourne autour de 2,3 %. Ensuite, la croissance devrait atteindre 5,8 % en 2026. Enfin, la dette publique reste faible. Elle représente environ 18 % du PIB.

Ainsi, la RDC présente un profil attractif. Elle combine faible endettement et forte croissance. Dans un contexte mondial incertain, ce positionnement rassure.

Par conséquent, les rendements proposés ont convaincu. Les taux entre 8,75 % et 9,50 % restent compétitifs. Ils correspondent aux standards des marchés émergents.

Un effet d’entraînement pour les entreprises

Cette opération ne concerne pas uniquement l’État. Elle ouvre aussi des perspectives pour le secteur privé.

Désormais, les entreprises congolaises disposent d’un précédent solide. Elles peuvent envisager un accès aux marchés internationaux. C’est une évolution majeure.

Banques, sociétés minières ou opérateurs télécoms pourraient suivre. Grâce à cet Eurobond, le cadre technique existe. La crédibilité aussi.

Mustafa Rawji le confirme. Selon lui, cette émission ouvre la voie à d’autres financements. Et pas seulement pour les acteurs publics.

Rawbank, un acteur désormais incontournable

Si Rawbank a participé à cette opération, ce n’est pas un hasard. La banque affiche des fondamentaux solides.

Elle gère 6,8 milliards de dollars d’actifs. Elle compte plus de 500 000 clients. Son réseau comprend 100 agences et 320 distributeurs.

En outre, elle bénéficie d’une notation B3 de Moody’s. Elle dispose aussi de certifications internationales. Ses partenaires incluent la BAD, la SFI ou encore Afreximbank.

Grâce à ce réseau, elle a facilité la coordination avec les grandes banques internationales. Elle s’impose désormais comme un acteur crédible au-delà des frontières.

Un signal fort pour les marchés africains

Au-delà de la RDC, cette opération envoie un message clair. Elle montre qu’une banque africaine peut co-piloter une levée de fonds mondiale.

C’est une avancée importante pour le secteur financier du continent. Les places comme Londres ou New York observent cette évolution avec attention.

Pour la RDC, l’enjeu est encore plus grand. Le pays rejoint désormais les États capables de lever des fonds directement sur les marchés. Sans dépendre uniquement des institutions internationales.

En définitive, cette première émission marque une étape clé. Elle ouvre une nouvelle ère financière. Reste maintenant à confirmer cet élan sur le long terme.